这岁首干点啥王人拦阻易，十分是想在牌桌上捞点真东西，更是得擦亮眼睛。最近半导体这块有点意念念，2025年光是功绩预报出来，不少公司真金白银地涨上去了，不是瞎吹的。

我们看这帮搞芯片的，无非就那几样：光刻机，光刻胶，还有阿谁先进封装。这三个场所，就跟盖楼的钢筋水泥相通，缺了哪个王人不行。夙昔这些东西王人是老外附近着，我们只可眼巴巴地看着。可目下呢，风向变了，国产替代这四个字，说出来就带着一股子劲儿。

你看那搞建树的，朔方华创、芯碁微装，他们那些东西，夙昔你不花大价格请老外来修，我方根蒂玩不转。目下不相通了，国内晶圆厂子王人在扩产，他们手里那些订单跟雪花似的往家飞。尤其是搞先进封装的，HBM、Chiplet这些新玩意儿一出来，对建树的条件就更高了。功绩预报一亮，好家伙，好几个平直翻倍往上窜。这不是参数好这是真刀真枪地把东说念主家的饭碗给端了。

再说说材料这块，光刻胶，听起来玄乎，其实便是芯片制造的“油墨”。飞凯材料、鼎龙股份，这些公司手里有真家伙了，不是光喊标语。十分是那些作念酚醛树脂的，给光刻胶提供原料的，他们功绩好的吓东说念主。这讲明讲明光刻胶这东西，国产的还是开动往上爬了，外洋那些巨头手里的东西，开动松动了。这事儿还没完，亚博体彩下载光是i线、KrF能跑起来还不够，AI芯片对精度条件高，那些作念新材料的，比如艾森股份，他们吃的便是这个红利。

这帮东说念主得益，便是卡在了时刻脖子上了。谁能把脖子上的手拿开，谁就能赚到钱。

终末望望封装这一块，通富微电、长电科技，这些是作念芯片终末沿途工序的。夙昔这活儿脏乱差，工资也低，可目下不相通了。AI芯片这样大个东西，弗成纵欲一焊了事，得用先进封装时刻把好几块芯片拼起来，这叫Chiplet。这时刻壁垒高，利润也厚。佰维存储这种，干脆搞一体化，你给我芯片，我给你封装好，一条龙做事，功绩平直飙到四倍去了。

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我们老匹夫看吵杂，看着他们喊着要替代、要松弛，其实背后便是一场硬碰硬的较量。那些能拿出真东西，让客户坦然下单的，才气活下来。那些光靠讲故事的，遭受阛阓一波动，立马就歇菜了。

这波行情，不是见地炒作那么粗浅，是真有东说念主把时刻搞出来了。你看这12家，王人是手里有货的。但时刻这玩意儿，说翻车就翻车。来岁谁能络续保握这种势头，还得看他们能弗成接着往下挖。你认为，来日这光刻机、光刻胶、先进封装，谁才是真能撑起未来的台面？是卖建树的硬气，如故卖材料的节省？这事儿，我们驳斥区聊聊。